证券投资顾问胜任能力考试(证券投资顾问业务)风险管理章节练习(2017.12.01)

单项选择题
关于久期，下列说法正确的有（）。Ⅰ.久期可以用来对商业银行资产负债的利率敏感度进行分析Ⅱ.久期是对固定收益产品的利率敏感程度或利率弹性的直接衡量Ⅲ.久期的数学公式为dP/dy=D×P/（1+Y）Ⅳ.久期又称持续期
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
单项选择题
下列关于历史模拟法的说法，正确的有（）。Ⅰ.是一种全值估计Ⅱ.需要对市场因子的统计分布进行假定Ⅲ.是一种参数方法Ⅳ.无须分布假定
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ
单项选择题
下列一般不属于市场风险限额指标的是（）。
A.风险价值限额
B.头寸限额
C.资本限额
D.止损限额
单项选择题
能够估算利率变动对所有头寸的未来现金流现值的影响，从而能够对利率变动的长期影响进行评估的分析方法是（）。
A.缺口分析
B.敞口分析
C.敏感分析
D.久期分析
单项选择题
市场风险中的期权性风险存在于（）中。Ⅰ.场内（交易所）交易的期权Ⅱ.场外的期权合同Ⅲ.债券或存款的提前兑付条款Ⅳ.贷款的提前偿还条款
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
单项选择题
久期是（）。Ⅰ.金融工具的现金流的发生时间Ⅱ.对金融工具的利率敏感程度或利率弹性的直接衡量Ⅲ.以未来收益的到期值为权数计算的现金流平均到期时间，用以衡量金融工具的到期时间Ⅳ.以未来收益的现值为权数计算的现金流平均到期时间，用以衡量金融工具的到期时间
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
单项选择题
某3年期债券久期为2.5年，债券当前市场价格为102元，市场利率为4%，假设市场利率突然下降100个基点，则该债券的价格（）。
A.下跌2.43元
B.上升2.45元
C.下跌2.45元
D.上升2.43元
单项选择题
市场风险资本要求涵盖的风险范围包括（）。Ⅰ.全部的外汇风险Ⅱ.全部的商品风险Ⅲ.交易账户中的股票风险Ⅳ.交易账户中的利率风险
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
单项选择题
按照风险来源的不同，利率风险可以分为（）。Ⅰ.重新定价风险Ⅱ.股票价格风险Ⅲ.基准风险Ⅳ.收益率曲线风险
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
单项选择题
假设其他条件保持不变，则下列关于利率风险的表述，正确的是（）。
A.资产以固定利率为主，负债以浮动利率为主，则利率上升有助于增加收益
B.发行固定利率债券有助于降低利率上升可能造成的风险
C.购买票面利率为3%的国债，当期资金成本为2%，则该交易不存在利率风险
D.以3个月1IBOR为参照的浮动利率债券，不存在利率风险