金融工程章节练习(2020.04.20)

单项选择题
M1，M2，M3分别是3个欧式看涨期权价格，其中X1>X2>X3且X1+X3=2X2，那么有（）。
A.M₂>（M₁+M₃）/2
B.M₂=（M₁+M₃）/2
C.M₂与（M₁+M₃）/2大小无关
D.M₂≦（M₁+M₃）/2
判断题
基差的增大将对多头套期保值者有利。
答案：正确
多项选择题
股票期权合约包含如下内容（）。
A.交易单位
B.执行价格
C.循环日期
D.到期日
问答题
某股票预计在2个月和5个月后每股分别派发1元股息，该股票目前市价等于30，所有期限的无风险连续复利年利率均为6%，某投资者刚取得该股票6个月期的远期合约空头，请问：该远期价格等于多少？若交割价格等于远期价格，则远期合约的初始值等于多少？3个月后，该股票价格涨到35元，无风险利率仍为6%，此时远期价格和该合约空头价值等于多少？
答案：
单项选择题
标普500指数是美国最大的证券研究机构标准·普尔公司编制的股票价格指数，它采用（）编制。
A.算术平均数法
B.拉斯拜尔指数法
C.派许指数法
D.市值加权法
判断题
基金经理张先生对不确定现金流偏好高于确定性等值，那么说明张先生是风险偏好型的，会更多配置风险资产。
答案：正确
问答题
请解释保证金制度如何保护投资者规避其面临的违约风险？
答案：保证金是投资者向其经纪人建立保证金账户而存入的一笔资金。当投资者在期货交易面临损失时，保证金就作为该投资者可承担一定损失...
单项选择题
在芝加哥交易所按2005年10月的期货价格购买一份美国中长期国债期货合约，如果期货价格上升2个基点，到期日你将（）。
A.损失2000美元
B.损失20美元
C.盈利20美元
D.盈利2000美元
判断题
期货合约是标准化的，远期合约则是非标准化的。
答案：正确