某投资者买进股票认沽期权，是因为该投资者认为未来的股票行情是（）

如何计算跨式策略的成本、到期日损益、盈亏平衡点？

如何构建蝶式策略？

投资者可以通过（）对卖出开仓的认购期权进行Delta中性风险对冲。

对于现价为11元的某一标的证券，其行权价格为10元、1个月到期的认购期权权利金价格为1.5元，则买入开仓该认购期权合约到期日的盈亏平衡点为（），若到期日标的证券价格为12.5元，那么该认购期权持有到期的利润率=扣除成本后的盈利/成本为（）

投资者通过以0.15元的价格买入开仓1张行权价格为5元的认沽期权，以1.12元的价格卖出开仓1张行权价格为6元的认沽期权，构建出了一组牛市认沽价差策略的期权组合，该标的证券期权合约单位为5000，该组合的盈亏平衡点为（），当到期日标的证券的价格达到5.4元，该组合的盈亏情况为（）

波动率微笑是指当其他台约条款相同时，（）

什么是蝶式策略？蝶式策略的交易目的是什么？

某股票的价格为50元，其行权价为51元的认购期权的权利金为2元，则档该股票价格每上升1元时，其权利金变动最有可能为以下哪种？（）

关于波动率下列说法正确的是（）