个股期权个股期权考试(综合练习)章节练习(2019.05.07)

单项选择题
假设期权标的ETF前收盘价为2元，合约单位为10000，行权价为1.8元的认沽期权的结算价为0.05元，则每张期权合约的维持保证金应为（）元。
A.20000
B.18000
C.1760
D.500
单项选择题
以下关于蝶式认购期权论述，错误的是（）
A.该策略适用于股票价格较小波动时
B.该策略组合的构建方法是：卖出两份平价认购期权，同时买入价内和价外认购期权各一份
C.蝶式认购期权的优点是成本小，风险低
D.蝶式认购期权的行权价格范围越小，该组合的获利能力也越小
问答题
如何计算勒式策略的成本、到期日损益、盈亏平衡点？
答案：构建成本：认购期权权利金+认沽期权权利金
到期日最大损失：构建成本到期日最大收益：没有上限
单项选择题
通过备兑开仓指令可以（）。
A.减少认沽期权备兑持仓头寸
B.增加认沽期权备兑持仓头寸
C.减少认购期权备兑持仓头寸
D.增加认购期权备兑持仓头寸
单项选择题
以2元卖出行权价为30元的6个月期股票认购期权，不考虑交易成本，到期日其盈亏平衡点是（）元。
A.32
B.30
C.28
D.2
问答题
期权价格的影响因素有哪些？
答案：期权价格通常会受到合约标的价格、行权价、到期日、利率、波动率等因素的影响。
（1）合约标的价格。在其他变量相同...
问答题
什么是行权价格间距？
答案：行权价格间距是交易所事先设定的两个相邻行权价格的差值。
单项选择题
某股票认沽期权的行权价为55元，目前该股票的价格是53元，权利金为5元（每股）。如果到期日该股票的价格是45元，则买入认沽期权的每股到期收益为（）。
A.9
B.14
C.5
D.0
单项选择题
正股价格上升时，假设其他因素不变，认沽期权的权利金（）
A.一般会增加
B.一般会减少
C.会维持不变
D.无法确定
问答题
什么是波动率微笑？
答案：波动率微笑（Volatility smiles）指同一标的及到期月的期权隐含波动率（implied ...