A.风险中性的投资者不需要额外的收益补偿其承担的风险
B.股票价格的上升百分比就是股票投资的利率
C.风险中性原理下，所有证券的期望报酬率都是无风险利率
D.将期权到期日价值的期望值用无风险利率折现可以获得期权价值

A.在标的股票派发股利的情况下对期权估值时，要从估值中扣除期权到期日前所派发的全部股利的现值
B.在标的股票派发股利的情况下对期权估值时，要从估值中加上期权到期日前所派发的全部股利的现值
C.模型中的无风险利率应采用政府债券按连续复利计算的到期报酬率
D.股票报酬率的标准差可以使用连续复利的历史报酬率来估计

A.较长的到期时间，能增加期权的价值
B.股价的波动率增加会使期权价值增加
C.无风险利率越高，看涨期权的价值越高，看跌期权的价值越低
D.看涨期权价值与期权有效期内预计发放的红利大小呈正向变动，而看跌期权与预计发放的红利大小呈反向变动

A.期权的时间溢价是指期权价值超过内在价值的部分，时间溢价=期权价值一内在价值
B.未来不确定性越强，期权时间溢价越大
C.如果已经到了到期时间，期权的价值就只剩下内在价值
D.时间溢价是“延续的价值”，时间延续的越长，时间溢价越大

A.看涨期权的价值上限是股价
B.只要尚未到期，期权的价格不会低于其价值的下限
C.股票价格为零时，期权的价值也为零
D.股价足够高时，期权价值线与最低价值线的上升部分逐步接近

A.对敲的最坏结果是到期股价与执行价格一致，白白损失了看涨期权和看跌期权的购买成本
B.多头对敲下股价偏离执行价格的差额必须超过期权购买成本，才能给投资者带来净收益
C.空头对敲的最好结果是到期股价与执行价格一致，可以赚取看涨期权和看跌期权的期权费
D.多头对敲下股价偏离执行价格的差额必须超过期权到期日价值，才能给投资者带来净收益

A.保护性看跌期权锁定了最低净收入为执行价格
B.保护性看跌期权锁定了最低净收入和最高净损益
C.抛补性看涨期权组合锁定了最高净收入和最高净损益
D.抛补性看涨期权组合锁定了最高净收人为期权价格