持有成本假说认为现货价格和期货价格的差由（）组成。

多项选择题持有成本假说认为现货价格和期货价格的差由（）组成。

A.融资利息
B.仓储费用
C.风险溢价
D.持有收益

1.多项选择题持有成本理论是由（）于1983年提出的。

A.康奈尔
B.弗伦奇
C.约翰·考克斯
D.斯蒂芬·罗斯

2.多项选择题下列关于Rho的性质说法正确的有（）。

A.看涨期权的Rho是负的
B.看跌期权的Rho是负的
C.Rho随标的证券价格单调递增
D.期权越接近到期，利率变化对期权价值的影响越小

3.多项选择题互换的标的资产可以来源于（）。

A.外汇市场
B.股票市场
C.商品市场
D.债券市场

4.单项选择题考虑一个基于不支付利息的股票的远期合约多头，3个月后到期。假设股价为40美元，3个月无风险利率为年利率5％，远期价格为（）美元时，套利者能够套利。

A.41
B.40.5
C.40
D.39

5.多项选择题常见的互换类型有（）。

A.权益互换
B.货币互换
C.远期互换
D.利率互换

6.多项选择题以下属于商品期货的交易成本的是（）。

A.交易佣金
B.保证金利息
C.交易管理费
D.商品保险费

7.多项选择题期权风险度量指标包括（）指标。

A.Delta
B.Gamma
C.Theta
D.Vega

8.多项选择题下列关于利率互换计算过程的说法，正确的有（）。

A.对于支付浮动利率的一方，合约价值为浮动利率债券价值
B.对于支付固定利率的一方，合约价值为浮动利率债券价值减去固定利率债券价值
C.对于支付浮动利率的一方，合约价值为固定利率债券价值减去浮动利率债券价值
D.浮动利率债券的价值可以用新的对应期限的折现因子对未来收到的利息和本金现金流进行贴现

9.多项选择题下列关于Gamma的说法错误的有（）。

A.Gamma值较小时，意味着Delta对资产价格变动不敏感
B.深度实值和深度虚值期权的Gamma值均较大
C.平价期权的Gamma最小
D.波动率增加将使行权价附近的Gamma减小

10.多项选择题某投资者持有10个Delta=0．6的看涨期权和8个Delta=-0．5的看跌期权，若要实现Delta中性以规避价格变动风险，应进行的操作为（）。

A.卖出4个Delta=-0.5的看跌期权
B.买入4个Delta=-0.5的看跌期权
C.卖空两份标的资产
D.卖出4个Delta=0.5的看涨期权